نوع مقاله : مقاله پژوهشی

نویسندگان

• آرش قربانی ¹
• محمدرضا عباس زاده ²

¹ عضو هیات علمی گروه حسابداری، دانشگاه آزاد اسلامی، بجنورد

² عضو هیات علمی گروه حسابداری، دانشگاه فردوسی مشهد

چکیده

هدف تحقیق حاضر، که با استفاده از یک نمونه شامل 2642 مشاهده از داده­های سالانه شرکت‌های بورس اوراق بهادار تهران برای دوره 1381 تا 1394 انجام شده است، مطالعه در خصوص پیامدهای همبستگی اقلام تعهدی غیراختیاری و متغیرهای جداکننده در آزمون فرضیه­های تئوری اثباتی حسابداری است.در آزمون­های کشف مدیریت سود، محققین از متغیرهای جداکننده­ای استفاده می­کنند که نمونه را برحسب وجود یا عدم وجود انگیزه برای مدیریت سود به دو گروه تقسیم می­کند. به دلیل همبستگی مشوق­های مدیریت سود با متغیرهای عملکرد مالی، اهرم یا اندازه شرکت، استفاده از این متغیرها به‌عنوان متغیر جداکننده در آزمون تجربی فرضیه­های تئوری اثباتی متداول است. همبستگی اقلام تعهدی غیراختیاری و متغیر جداکننده به این معنی است که بخشی از تغییرات اقلام تعهدی غیراختیاری ناشی از متغیر جداکننده است و اگر این همبستگی در مدل تعهدی کنترل نشود این بخش به اشتباه به اقلام تعهدی اختیاری اضافه می­شود. مطابق شواهد تحقیق، عدم کنترل همبستگی اقلام تعهدی غیراختیاری و متغیرهای جداکننده یادشده در مدل­های تعهدی، باعث ایجاد یک خطای اندازه­گیری در برآورد اقلام تعهدی اختیاری می­شود که علامت یا بزرگی همبستگیِ مورد تحقیق اقلام تعهدی اختیاری و متغیرهای جداکننده را به شکلی معنی­دار تحت تاثیر قرار می­دهد. یافته­های حاصل از یک شبیه­سازی مونت‌کارلویی خطای نوع اول همچنین نشان می­دهد که نسخه­های تعدیل‌شده­ مدل جونز که در آن­ها رابطه اقلام تعهدی غیر اختیاری و متغیرهای عملکرد کنترل می­شود، به‌طور نسبی، خطای نوع اول کمتری ایجاد می­کنند.

کلیدواژه‌ها

• مدل‌های تعهدی
• متغیرهای جداکننده
• خطای اندازه‌گیری

عنوان مقاله [English]

The Implications of Correlation between Measurement Error in the Discretionary Accruals Proxy and Partitioning Variable in Earnings Management Detection Test

نویسندگان [English]

• Arash Ghorbani ¹
• Mohammad Reza Abbaszadeh ²

¹ Assistant Professor, Department of Accounting, Islamic Azad University, Bojnourd

² Associate Professor, Department of Accounting, Ferdowsi University, Mashhad

چکیده [English]

Using a sample including 2642 observations of 2003-2016 annual data of firms listed in Tehran Security Exchange, this study investigates the implications of correlation between non-discretionary accruals and partitioning variables when testing the positive accounting theories hypotheses. In earnings management detection tests, it is common for researchers to use variables which partition their sample into two groups, for which differences in motivation for income manipulation are predicted. Since earnings management stimuli are assumed to be correlated with variables like firm performance, leverage or size, the use of these proxies are popular in empirical tests of positive accounting theories hypotheses. The correlation between non-discretionary accruals and the partitioning variable implies that part of the variation of non-discretionary accruals is generated by the partitioning variable. If accruals model does not control for the correlation, this part will be added to the discretionary accruals. In this study, we provide evidence that, when correlation between non-discretionary accruals and the above-mentioned partitioning variables remains uncontrolled, accrual-based models tend to generate measurement error in the estimate of discretionary accruals that significantly affects the sign and the magnitude of correlation between discretionary accruals and the partitioning variables. The findings of a Monte Carlo simulation also indicate that the Jones model relatively generates less type I error when it is adjusted to control for the relation between non-discretionary accruals and firm performance.

کلیدواژه‌ها [English]

• Accrual Models
• Partitioning Variables
• Measurement Errors