TY - JOUR ID - 10009 TI - ارزیابی الگوی قیمت گذاری و رویکرد پرتفوی زمان-تقویمی در رویداد پژوهی بلندمدت JO - مطالعات تجربی حسابداری مالی JA - QJMA LA - fa SN - 2821-0166 AU - قائمی, محمد حسین AU - رحیم پور, محمد AD - عضو هیأت علمی/دانشگاه بین المللی امام خمینی قزوین AD - دانشجوی دکتری دانشگاه بین المللی امام خمینی، قزوین Y1 - 2019 PY - 2019 VL - 16 IS - 61 SP - 101 EP - 130 KW - رویداد پژوهی بلندمدت KW - رویکرد پرتفوی زمان -تقویمی KW - بازده غیرعادی DO - 10.22054/qjma.2019.41172.1991 N2 - در رویداد پژوهی بلندمدت، سنجش عملکرد غیرعادی ناشی در بلندمدت از رویدادهای خاص ، براساس روش‌های مختلف انجام می‌شود. رویکرد پرتفوی زمان-تقویمی یکی از این روش‌ها است که در آن برای محاسبه بازده غیرعادی ناشی از اثر رویداد مورد بررسی بر قیمت سهام شرکت‌ها، استفاده می‌شود. در این پژوهش با شبیه‌سازی مبتنی بر داده‌های 321 شرکت در دوره زمانی 1396-1380 به ارزیابی توان این روش در بازار سرمایه ایران پرداخته شده است. نتایج نشان می‌دهد که متعاقب یک رویداد، ارزیابی عملکرد قیمت سهام شرکت‌ها در بلندمدت، باید بازه زمانی سه ساله مورد توجه قرار گیرد. همچنین مدل چهار عاملی بر اساس نقدشوندگی سهام در روش حداقل مربعات معمولی و مدل‌های سه عاملی فاما و فرنچ، مدل چهار عاملی بر اساس نقدشوندگی سهام، مدل چهار عاملی بر اساس بتای سهام و مدل چهار عاملی بر اساس اقلام تعهدی در روش حداقل مربعات موزون به عنوان الگوی مناسب در بازه زمانی سه ساله شناسایی شدند. UR - https://qjma.atu.ac.ir/article_10009.html L1 - https://qjma.atu.ac.ir/article_10009_8321ea972d02aa56c44d504b3f527c03.pdf ER -